Teste de modelos estatísticos para a estrutura a termo no Brasil

Por: Tipo de material: ArtículoDescripción: pp.361-394Tema(s): En: Revista Brasileira de Economía - Vol.63 No.4Resumen: Resumen: Se aplica la estructura del término montaje modelos como splines polinómicas, adelante plana y Nelson-Siegel a la estructura del término local brasileño. Son modelos que se utilizan en todo el mundo por las autoridades y los mercados financieros profesionales pero menos conocidos localmente. Estos modelos fueron probados con una gran base de datos, a continuación, se presentan algunos problemas específicos. Estos resultados son similares a Bliss (1997) para la estructura temporal de U.S. y mostraban varias limitaciones para el uso de estos modelos en el montaje de la estructura de término.
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Resumen: Se aplica la estructura del término montaje modelos como splines polinómicas, adelante plana y Nelson-Siegel a la estructura del término local brasileño. Son modelos que se utilizan en todo el mundo por las autoridades y los mercados financieros profesionales pero menos conocidos localmente. Estos modelos fueron probados con una gran base de datos, a continuación, se presentan algunos problemas específicos. Estos resultados son similares a Bliss (1997) para la estructura temporal de U.S. y mostraban varias limitaciones para el uso de estos modelos en el montaje de la estructura de término.

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